光伏大跃进的一点冷思考

6月24日，在国家能源局启动分布式整县推进工作，要求政府安装比例不低50%这一超级政策利好刺激下，A股光伏板块暴涨8%。

板块涨8%，这是一个什么概念?

炒股的人都很清楚。

现在，在双碳目标推进下，光伏确实是火爆异常。

政策给力，市场很疯。

说到政策方面，今年，感觉今年光伏市场都有点大跃进的势头了。

利好消息不断。比如说三部委的好政策，一个接一个发。

4月份，十部委发布了促进光伏产业健康发展的“金十条”，5月份财政部下发了可再生能源补贴预算通知，还是在5月份，国家能源局下发了2021年光伏新政，说今年保障并网规模要达到90GW，6月份国家发改委发布2021新能源上网电价新政，规定户用光伏度电补贴为0.03元/千瓦时，确保今年户用光伏装机在1500万千瓦。

前不久，住建部等 15部门发布《关于加强县城绿色低碳建设的意见》，提出在县城推广分布式光伏、智能光伏等清洁能源应用。

6月24日，国家能源局又发布户用光伏项目信息。截至2021年5月底，全国累计纳入2021年国家财政补贴规模户用光伏项目装机容量为415.84万千瓦。

这意味着，前5个月，户用光伏月均新增装机在80MW以上。相较上年同期的数据，还是有不错的增幅。

总体而言，今年国家出台的光伏政策，非常给力。

但正是因为政策好，光伏市场也出现了非理性繁荣的一面，不得令人深思。这样大干、快干猛上，对市场长远健康发展有益吗?现在，市场出现一些非理性的一些状况，值得警惕。

从市场表现来看，无论是实体产业层面，还是资本市场层面，都出现了过热倾向，泡沫在膨胀。首先，硅料、硅片、光伏组件、逆变器都在涨价，且涨幅不小，特别是硅料，仅年内就上涨了260%，硅片也出现连续向上调价。其次，各大光伏硅片厂、电池片厂都在疯狂融资扩产，硅料厂商也在扩产。硅料、硅片、电池片等上中游，均有产能过剩之忧。即便市场行情这么好，在实名举报通威的材料中，爱旭自曝开工率已降到60%。

同时，爱旭股份董事长陈刚在接受媒体采访时表示，以往6月都是出货旺季，但现在需求大幅减弱。如果继续下去，行业会出现雪崩，这种情况在6-9月出现的概率非常大，届时没人投资电站，没人买组件、电池、硅片，现在硅片已经出现很多库存。这种现象已经发生，可能很快就会大面积出现。

所以，现在就出现一个很尴尬的现象，政策利好不断，但市场上却是几家欢乐几家愁。政策好，企业都在扩产，抢硅片，导致硅料、硅片、电池片、组件连锁上涨，经销商不是拿不到货，就是拿到的货价格过高，终端市场需求不振。

更重要的是，供应是对应需求的。现在，硅片、组件厂商都在大举扩产，一旦市场需求出现萎缩，就会出现产能过剩，引发光伏价格战。若真按这个剧本走，那么整个行业很快就会限入萧条。

国家提出到2030年，风电、光伏装机达到12亿千瓦以上，也就是“十五五”期间要达到这个目标，还有10年的时间，按现在风电、光伏累计装机量，年均100GW新增装机应该会达到这个目标。

所以，现在发展光伏、风电不能操之过急，更应稳扎稳打。这样才不会导致行业出现过热或过冷两个极端，扰乱行业的政策发展秩序。对于光伏、风电，能源局、发改委等国家主管部委，相关企业，特别是央企、国企更应该以一颗“平和的”心态去发展，稳扎稳打，步步为营的去推进。

一窝蜂的一拥而上，必会引发行业过热，导致行业大洗牌。上有所好，下必甚焉。真是一个无解的难题。