中国光伏：盛世之后潜藏危机

曾经被无数光环所笼罩，前景一片光明的太阳能光伏行业，一度吸引了无数投资商的关注。现如今，随着欧美市场的持续疲软，光伏产业开始遭遇“寒冬”，至少现在看起来没有以前那么美好了。

在经历了2010年大量扩张后，2011年产业寒冬已经不期而至。当前，中国半数以上的中小电池组件企业已经停产，30%大幅减产，而10%至20%小幅减产或正在努力维持，并已开始不同程度裁员。权威机构研究报告显示，2011年，世界光伏市场安装量预计比去年同期增长20%，相对2010年153%的增速，如此大幅下降着实令人揪心。

市场到底怎么了?

很多人不禁要问，为什么这段时间内光伏行情会变得如此糟糕?

这还要从2000年，我国的“光伏发展元年”说起。从2000年开始，我国的光伏产业从无到有，从小到大，到2010年，已经是连续4年从产能到出口量位居世界第一，占世界光伏发电安装市场的65%。与此同时，中国已经形成了多家世界级的光伏产品生产企业，并分别在美国、香港上市。从已上市企业的市值看，世界十大光伏企业中，我国有保利协鑫、茂迪(台湾)、天合光能、无锡尚德四家，分别位居第二、五、七、八位。

截至今年第二季度，无锡尚德的光伏组件出货量已经是连续第五个季度拔得世界头筹，英利保持第二，天合光能本季度排名上升为第三。第一太阳和夏普在2010年还分列二、三位，而本季度则排名下降到第四和第六。

按照故事发展的逻辑，中国版的光伏市场盛宴应该继续上演，一切看似都那么的顺利。然而，只有真正了解光伏行业的人士才知道：在中国光伏市场盛宴的背后，等待他们的是巨大的危机！

一位长期观察光伏产业的专家告诉记者，国内光伏产业严重依赖国外市场，今年以来，受欧债危机影响，欧洲各国纷纷削减光伏补贴，原本占据世界光伏装机70%以上、占中国光伏电池出口80%的欧洲市场需求大幅下降。

“光伏电站投资对融资能力和资金成本敏感度很高，欧债危机让欧洲各国纷纷削减光伏补贴。”上述人士说，光伏制造业的发展，必须要结合欧洲国家的政治及经济变化，现在的问题是，欧洲银行的前景已经被蒙上一层厚重的阴影。如果希腊债务违约和意大利银行爆发挤兑潮的话，那么欧洲有很大机率引爆银行危机。

记者在采访中了解到，欧洲当地银行是大部分光伏电站和光伏系统、屋顶项目的保护伞。没有银行，电站等项目都只能依靠自有资金建设。而如果银行本身都已经面临倒闭、挤兑或者其他危机了，那么还怎么可能会有心思来给一些光伏电站项目提供足额的贷款呢?

10月19日，美国7家太阳能光伏制造企业共同发起一项针对中国公司的联邦贸易诉讼，指责中国太阳能企业在美国及全球市场上“倾销”太阳能产品，并要求美国对从中国进口的太阳能产品征收反倾销和反补贴关税。11月8日，美国商务部正式对中国输美太阳能电池(板)发起反倾销和反补贴调查，这是美方首次针对中国清洁能源产品发起“双反”调查。

相关人士表示，这次“双反”调查的展开，极有可能使得当地的光伏电池价格大幅上升，这本身对于全美光伏电站收益率有很大影响，美国有可能不再成为最佳投资地之一。

美国光伏组件安装量接近900兆瓦，光伏组件市场大约有108亿元人民币，属于除欧洲之外的最为重要的市场之一。

企业整合或是常态

外部市场供求关系的急剧变化，造成了如今世界光伏市场整个产业链产品价格惨烈暴跌。

记者在采访中了解到，从今年年初到现在，原材料到终端各个环节产品的价格跌幅都在60%以上，仅以多晶硅原料为例，从年初的70多万元每吨跌到目前20万元左右每吨。据介绍，这已跌至大多数多晶硅生产企业的成本点以下。

与此同时，中国光伏企业数量和产能却是巨大的，2008年，中国的光伏产品生产企业数量不足百家，而目前已在400家以上，其产能在2009年就已供大于求。价格暴跌、产能过大，其结果只能是行业的残酷整合。如今，欧债危机至今尚未解除，美国“双反”调查结果依旧不明朗，国内的光伏企业已经做好了最坏的打算。

11月29日，英利董事长苗连生、尚德董事长施正荣、天合董事长高纪凡以及苏州阿特斯阳光董事长瞿晓铧，四家牵头在北京举行了“应对美国太阳能产品‘双反’调查”的新闻发布会，全球光伏电池和组件产品出货量前四大企业的创始人为了共同的利益坐到了一起。然而，专业人士似乎并不看好这次的国内四“大佬”联手，毕竟他们彼此间还是竞争对手。

“在被美国佬搞定之前，他们很可能已经开始自相残杀了，即使他们现在看起来很团结。”参加当天发布会的一位人士告诉记者，当外部市场发生重大突变时，企业间的抱团或许可以暂时取暖，但政府层面应该有些动作，政府市场化干预变得必不可少，对于当前腹背受敌的光伏产业尤为如此。

“从世界光伏事业的发展进程看，政府的作用不可或缺。特别是在当前光伏行业的整合过程中，如果任凭中国光伏行业自由调整，必将给国家带来不应有的巨大损失，更将威胁中国光伏行业已经在世界光伏市场占据的优势地位。特别应当注意的是，从表面上看这是一场不同国家企业间的贸易之争，但它的背后可能隐藏着更深层次的政治动因。在这次世界范围的光伏行业整合中，美国也有数家企业破产，但由于美国政府的大力扶持，美国的光伏市场总体是供不应求的。对此，中国政府应当结合其他国家对太阳能光伏产业规划的合理性和对光伏企业的优惠扶持政策，通过多种手段，影响并引导中国光伏行业的调整和发展。”红炜说。

虽然外部环境依旧不理想，但有些光伏企业还在埋头做着自己的工作。在保利协鑫主席朱共山看来，光伏行业仍然是存在机会的。一方面需要大幅降低其他产品如光伏系统的成本，另外也要致力于研发更多的本土化设备，这样光伏电站的总体成本才可能得以控制，同时光伏组件产品的降价也将更加理性。

朱共山还认为，中国和其他亚非拉市场的潜在前景尚未被挖掘出来，光伏企业的业务拓展，应集中于这些地区，而不是一味地追求欧洲和美国的大量回报，毕竟欧洲的光伏补贴将会不断下降，而美国市场的不确定因素也逐步增加。

可以预见的趋势是，行业的整合将是未来数年的常态。一大批中小企业肯定面临被淘汰，大型企业如果成功挨过寒冬，将会变得更具竞争力。