北美光伏展：是婚礼、丧礼还是再婚？

北美光伏展的与会者在听到对太阳能光伏行业的全球展望后不能确定他们昨天受邀参加的是一次丧礼还是婚礼。

Bloomberg New Energy Finance的分析师Anthony Kim发表了他的预测“周三”：“世界范围内共有大约400家光伏制造商，而行业仅需要其中的20-40家。历史上我们有100家汽车制造商，现在只有三家大企业。我们预计未来几年或几十年中，制造业还会出现进一步的破产和整合。”

尽管BNEF最乐观的预测是到2014年全球光伏需求达到51GW，保守需求估计是31.7GW。随着越来越多的光伏公司因为过去4年中价格直降75%而破产，能够迎合该市场的光伏企业将越来越少。

“如果以这种价格出售，市场将无法持续。整个价值链上唯一有利可图的制造商是光伏组件，而不是光伏电池制造商。”

他说，但是保持每瓦利润0.04-0.07美元的都是“最一流的”光伏公司，可以在现货市场上购买或出售硅，而不会受缚于长期合同。

Kim说，一些光伏制造商转向下游发展。但是对于很多公司来说已经太晚了。

“2012年，我们期待有足够的供给支持总体需求。到2014年，如果我们对全球（包括东南亚、拉美和非洲市场）市场有乐观的设想，将会出现一个供不应求的光伏市场。在这一点上，问题是制造商是否能生存到那时候。”

他说，然而，制造商的亏损和便宜的价格是美国光伏安装商的福音。

“我们将看到经济真正运作的美国光伏市场，未必是最具吸引力的州，比如加州、新泽西或者西南部。我们正在寻找海湾地区附近的新兴市场，如路易斯安那、密西西比和印第安纳以及中西部各州。他们有这些小“太阳能”计划，由于光伏组件价格便宜而已经在经济上具有可行性。”

在过去的三、四年中，全球市场受到欧洲上网电价补贴的推动。但是现在，德国和意大利正在削减上网电价补贴，美国和中国将成为全球领导者。

“去年我们在全球安装了28.7GW的项目。2012年，我们的总需求可能减少，由于德国和意大利没有贡献太多。”

BNEF预计美国2014年有4.3GW的需求，大部分来自公用事业规模光伏项目。

他补充说，如果美国市场实施新的融资解决方案，例如太阳能证券化，那么住宅和商业规模项目的增长有潜力超出预期。

“在美国，人民更关注于融资创新。Topaz项目及其发行的债券就是一个很好的例子，体现了大型公用项目提高筹集建设融资可以采用的方式。”

他说，据报道称花旗银行和SolarCity将在今年末或2013年初联合发行首批资产型太阳能租赁债券。

每周都会出现整合或者新近破产的消息，这是低价带来的真正伤痛，成为下一个受害者的年头一直萦绕在Moscone中所有展商的心中。

但是，尚德美国（Suntech Americ）的总裁John Lefebvre认为，整合不限于美国或者欧洲。

他说：“如果你看了所有的新闻，你就不会认为‘命中注定’这个想法是错的了。因此你永远不知道这个行业正处于一个稳步增长的形态。”

“但是你不会在任何媒体或者讨论中发现有超过50家中国公司破产。这是一次全球性影响，不仅仅在美国。”

“在中国，光伏制造商之间有着大量整合进行，前5-6名的公司市场份额大幅提高。未来2-3年，会因此有上百家公司走向整合。”

与Kim一样，Lefebvre也将太阳能光伏行业目前的整合与上世纪早期汽车行业所经历的整合做比较。但究竟是什么使以前资金来源稳定的企业出现的一系列崩溃如此难以消化呢？如此高的自然淘汰率一个世纪以来已经很少见了。

但是Lefebvre说是因为存在严重的价格下跌。

“这是一个伟大的时代，对于我们的太阳能光伏消费者、开发商、独立电力制造商、太阳能光伏集成商和建筑公司来说，创造了许多就业机会和项目，如果太阳能成本没有下跌，这些便不会实现。这对美国公司来说是一件好事，对于光伏行业整体也是一件好事。”

他暗指SolarWorld的贸易挑战，指出重新平衡市场的努力不会对整体有什么影响。像尚德这样的公司，有着全球供应链，很容易通过将电池生产转向台湾而躲开贸易战。

Lebfebvre说台湾有10GW的电池生产能力，足够供应美国市场，是其预计市场容量3-3.5GW的3倍多。

“谁从便宜的太阳能中受益了？这是行业还有国会山一直以来的一个巨大争论。但是谁真正从贸易壁垒中受益了？法律公司。他们从这些事件中获得了很好的收入。”

“贸易争端没有使市场倒退，只是使尚德这样有全球供应链的公司将电池生产从中国转移到其它地方。”

“我们在不久的将来能够为美国市场充分供给，因此我们不是非常担心这个障碍，我们认为这只是一个短期的市场条件。”

全球行业在和供大于求做生死斗争，制造商正在抓住每一个潜在的机会。

RTS Corporation的Izumi Kaizuka说，日本看起来充满希望，因为本月推出了0.52美元每千瓦时的上网电价补贴和到2030年国家要实现的战略目标53GW-60GW。但是她警告说建设成本很高，内部回报率10年内只有3.2% -6% 。

她说，从历史上看，非国内制造业仅占20%的日本安装容量。很多人怀疑市场份额很难改变。

Intersolar发展会议的主席Frank Haugwitz说，中国仍然是外国制造商的好机会。

中国迅速的通过数字变化克服了产能过剩的难题，上周将光伏目标改成到2015年达到21GW。多亏了其指挥和控制管理，中国还将自行选择太阳能业领头羊，尽管多数来自晶体硅领域。

根据Bridge to India的Tobias Engelmeier的看法，与此同时，印度将成为太阳能的新前沿。他估计在上网电价补贴的驱动下太阳能将从现在的1GW增长到2016年的14GW。

他也承认其中存在相当大的风险。

“如果我们等待这些活动部分自己渐渐形成一个长期的结构，我认为不太现实。但是，印度对于有高风险接受能力的投资者来说还是有吸引力的。这不像德国等其它市场，它没有长期且确定的前景。但是印度可以和中国一起成为新前沿。”

“印度一直苦于电力短缺和其它资源不足，因此无法跟上日益增长的需求。太阳能不能代替电网中能源的位置，但是却可以填补电网的空白。”

Intersolar NA的态度是，尽管行业动荡可能仅是原始加州这个淘金城所自愿接受的周期性繁荣和萧条，超跌反弹可能标志着更成熟关系的出现。