协鑫会前拜访债权人 *ST超日重整获通过

备受关注的*ST超日重整案，有了最新进展。

昨日下午（10月23日），在上海奉贤区法院召开的第二次债权人会议上，重整方案获得通过。这意味着，*ST超日将避免被退市的风险。

记者从债权人处了解到，此前一直要求将20%的偿债比例提高至45%，并以此威胁阻止重整方案通过的普通债券人通过投票，有69.89%的普通债券人同意重整方案，超日债有望得到全额偿付。

业内人士表示，保利协鑫目前偏向于多晶硅和硅片，电池及组件的产量不高，实现对超日重整之后，现在可以利用超日太阳能旗下的电池及组件生产基地，提升其组件产能并执行电站扩张计划，从而实现其布局整个产业链的计划。

　　重整方案获通过

决定*ST超日重整方案是否通过，需要在10月23日举行的第二次债权人会议上，通过投票来决定。记者从债权人处了解到，昨日下午，*ST超日重整方案获得通过。

而此前声称要阻止重整方案通过的普通债权人，当天投赞成票的高达69.89%，接近七成。“在会议宣布表决结果，重整方案获得通过时，会议现场响起一片掌声。”债权人徐先生说。

随着重整方案获得通过，超日债也将会按照重整方案获得偿付，同时11超日债的本金和利息将会得到全额偿付。

那么，原本打算阻止重整方案通过的普通债权人，为何最终以高票通过了重整方案？据记者了解，为了避免重整方案夭折，协鑫集团在10月16日邀请债权规模在1000万~3000多万元的约20家中小债权人在超日奉贤厂区开会，到会人数有30多人，会议希望普通债权人尽快同意重整方案。同时，在10月18日和19日两天里，协鑫集团又兵分多路，拜访了几家大的普通债权方。这一次拜访后的效果显著，10月22日，有多位债权方表示，将会对重整方案投赞成票。

债权人徐先生对记者表示，“促使普通债权人最终通过方案的原因是，重组方在会议现场给出了口头承诺，如果尽快签字同意重整方案，未来可以进入保利协鑫的供应商系统，这对作为供应商的大额债权人有足够的吸引。”

　　协鑫布局全产业链

重整方案获得通过，除了保证*ST超日能继续留在A股市场之外，其次就是协鑫集团布局全产业链的可能性大增。

江苏协鑫担任本次重整的牵头人，将在完成投资后成为*ST超日的控股股东，负责生产经营，并提供部分偿债资金；其余8方为财务投资者，主要为*ST超日债务清偿、恢复生产经营提供资金支持。

根据重整计划草案，*ST超日以股本溢价转增股本16.8亿股，在资本增股本实施完毕后，超日太阳总股本将由8.44亿股增至逾25.2亿股，“9方投资人用14.6亿元获得16.8亿股，投资成本每股不到1元，甚至低于股票面值，可谓赚了不少。”光伏行业专家赵玉文对 《每日经济新闻》记者说。

在重整方案中，协鑫集团承诺，将通过重整的债务重组收益及恢复生产带来的经营性利润，使超日太阳2014年实现净资产为正，2015年满足申请恢复上市的各项要求，实现恢复上市。此外，*ST超日2015年和2016年实现的经审计的归属于母公司所有者的净利润分别不低于6亿元和8亿元。如果未达到，由江苏协鑫以现金方式就未达到部分进行补偿。

协鑫集团做出上述承诺，或意在布局全产业链。本次重组获得通过之后，协鑫集团旗下将有三家上市公司，分别为保利协鑫能源（03800，HK）、协鑫新能源（00451，HK）和*ST超日。

“目前保利协鑫能源主要做硅料，协鑫新能源主要做电站，协鑫还缺少个组件平台。在重整超日之后，保利协鑫能源主要从事多晶硅和硅片生产，协鑫新能源从事电站业务，超日的重心则在电池组件，这就意味着协鑫集团打通了上下游产业链，实现了布局全产业链的构想。”赵玉文表示。